永辉超市股票为什么不涨永原因是什么股东是谁永辉超市股价预测

@小女儿蕊蕊 :

深圳盒马鲜生出现确诊病例,这是否偶然,还是从侧面看出各商家的品质控制优劣?

永辉也经常爆发食品安全问题。 这说明是行业普遍性问题,这个行业就相对而言变量太大容易出点问题,但这个问题并不算关键,海底捞也出现类似问题但是并不影响大家继续去吃➕股价上涨。。。

前言,本文纯属个人分析,不构成任何投资建议,不喜勿喷!来源:雪球App,作者: 三月爬山。。。相关利益说明,本人只持有永辉超市观察仓位。生鲜超市真的是一个好赛道吗?虽然生鲜是刚需,也符合长期消费升级的逻辑。但是,这个行业面临3大问题。

你以你的逻辑分析沃尔玛。只所以看好永辉,是因为相信不久的将来,永辉会成为中国的沃尔玛。任何门槛低的生意,你只要做到了龙头,就是好生意。纵观中国目前的超市,唯有永辉有王者之相。

一,门槛较低

二,竞争较大

三,正面临行业变革(新零售)

1⃣️为什么说门槛不高?

a分析永辉超市研报,说永辉的核心竞争力之一是强大的生鲜供应体系,产品基地直采体系,低于行业均质一半的损坏率。

b但是,分析家家悦的研报,也说家家悦的核心竞争力之一是强大的生鲜基地直采体系,比永辉还更加具体,山东省内从基地到超市平均2.5小时……

c我们楼下的益民菜市,据说也是农户直供,非常新鲜……

以上abc三者都说基地直采是核心竞争力,人人都有的竞争力显然不是核心竞争力。附近没有永辉,也不影响大大小小的菜市 蔬果都很新鲜,所以行业是老行业,门槛其实不高。

2⃣️竞争较大。

高端生鲜 有盒马鲜生的竞争,笔者今天如朋友家吃饭聊天,他们说都用盒马鲜生,东西更新鲜,而且送货到家更方便,对于永辉觉得东西不如盒马的新鲜吧。

同行竞争有大润发,华润万家,沃尔玛家乐福等。

同样,也面临着社区菜市的竞争。蔬菜水果,吃个新鲜。所以基本的常识是,即买即食,最新鲜。所以,社区菜市因为距离最近,最方便触达,在这个新鲜满足度上是最高的。

永辉超市的大卖场,一般开在购物广场,离大部分社区一般都有一定距离,很难满足即买即食,一般是购买几天的量,那么哪怕永辉超市的蔬菜再新鲜,因为买多了放了几天,也不那么新鲜了,从这个角度来说,“新鲜度”个大卖场的远距离是一对天然矛盾…… 所以,永辉超市搞了个mini店的模式,但是面临的直接竞争就是社区菜市,谁更新鲜,谁更有价格优势,还不好说。

另外,存量市场的竞争就是分流,大家都吃不太饱,很可能是两败俱伤,并不算很好的生意。

3⃣️生鲜超市正面临行业变革。

年轻人越来越懒,家庭主妇要带娃可能没时间逛菜市,加上小程序和app的普及,催生了配送到家业务的快速发展。

盒马的配送做的比永辉体验更好。

而朴朴的前置仓配送做的也比永辉体验更好。这让我想起8年前,京东一步步的把苏宁电器赶下神坛……而如今,苏宁电器的市值只有京东的七分之一!

而永辉到家从2018年6月开始做,发力已经太晚,到现在做了2年多了,体验落后于很多同行。或许是决心不够,或许是执行不到位,或许是利益关系没有理顺,总之,侧面折射出一些问题,这些问题能不能快速解决? 永辉到家和朴朴比的优势是什么?并没有确定的答案。

总结。

最好的生意,一定是符合长期景气度➕独占性和定价权。比如高端白酒,比如像好未来这样的品牌教育机构,比如做生长激素的长春高新 用户渴望产品 但是竞争对手安科还很弱……

而生鲜超市,由于面临行业门槛不高➕竞争大➕新零售变革带来不确定性的问题,显然并没有独占性和定价权,笔者认为,不算好生意。

或许,这也是永辉股价比较弱的原因吧。至于家家悦股价比较强势,同样基于以上的分析,笔者并不看好该生意的长期趋势……

至于永辉过去19年的营业额稳健增长,笔者认为属于生鲜超市行业红利,行业快速增长而以前玩家少竞争小,现在竞争玩家反而更多,更激烈。另外,营业额稳定增加但是利润并没有稳健增长,也侧面说明这个生意并非优质。

声明。 以上仅为个人思考🤔,不构成任何投资建议,不喜勿喷

$永辉超市(SH601933)$ $家家悦(SH603708)$

其实超市要想很有很好的盈利就必须像家家悦深度扩展每个地区,而且是全业态超市,家家悦大卖场、社区店、便利店都有,这样才可以分摊供应链成本,物流成本和人工成本,高密度开店,形成品牌知名度,全业态发力,满足多种需求。。。

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永辉超市,因为我经常去购物,关注比较多,今天我将我认知的永辉超市讲出来,同时也对于永辉服务的下坡路表示担心。

我们都知道,永辉超市从福建一个小企业崛起,历经商海厮杀,成就今天。

在他上位之前,都是尸骨累累。

河南的东来顺,河南的服务标杆,垮了。

曾经的亚细亚,资金链断裂中轰然坍塌。

北京华联,虽然残存,但是服务和管理已经日暮西山,连服务员40岁以下的都很少见到。

但是,这不是骄傲的理由。

一、永辉的优势
永辉超市的最大亮点,就是合伙人制度,这个制度怎么操作呢:

每一个门店,都作为一个单独的经营单位。该经营单位和总部设立计划和业绩考核标准。超额完成的部分由总部与单位按约定比例分成,店长拿到分红后再在门店内做再分配,普及到包括固定小时工在内的每一位员工。

每位员工都参与到激励政策里面,能有较大幅度的工资收入提升。

这个实际上,以门店为单位,进行经营管理。这也存在另外一个问题,需要店长对整个经营管理过程有个清醒的认识。另外,对于各个运作环节,能够进行真正的把控。

二、合伙人制度的发展路径
合伙人制度的发展,必然走上两个路径。

随着考核指标的压力越来越大,店长以及店内其他骨干,会分解压力,会想办法提高利润。

这时候,分解到每一个柜台,成了必然。

对于采购、物流等环节的把控,会成为重点。而这些是否都是一个店长能够掌控的,我不清楚,我觉基本没有可能性。

那么压力传递到每一个人,必然在超市的员工,都会想办法降低成本。

如果永辉所有人在降低成本,那么,这个超市的品牌就崩了。

最多两颗星

三、今天我的现场体验
我今天去永辉逛超市,我经历了三件事情。

第一件:我被超过二十个人的超市销售员工拉着,要看一看她的商品。

第二件:一个生鲜区卖蔬菜的人在吼顾客,说这个包装好的商品不准拆分。这个包装就是塑料袋把四个辣椒装一起,顾客觉得有一个不好,拿出来。

第三件:生鲜区的蔬菜,很多已经是挑剩下的,超市没有人上新的,我去的时间在晚上7点左右,我想虽然没到高峰期,但是应该上新了。销售在喷雾,精心打理。

上面三件事情,相信大家有直观了解了,每一个员工的压力都很大,想低成本销售,或者提高销售额,或者控制成本。

压力

四、我们去永辉超市逛是因为看中什么?
大家都会去大超市,为什么去大超市,我想有以下几点:

喜欢自己挑菜的感觉,充满人间烟火气
电视剧里面放的,带着老婆去超市,或者一家人去超市,我们一定要买东西吗?

不一定,也许是饭后的散心,不知不觉间我们就买了很多。

最重要的体验在于自己挑选,按照自己想法实施,也许今天买了个便宜茄子很高兴,或者挑选到喜欢的东西。

如果一个售货员在你身边bb,给你推荐利润最大的商品,而且还是那种根本不懂推销的人,在生硬的给你安利,内心只有厌恶和烦躁。

水果蔬菜,重要在鲜
我们之前喜欢去永辉逛,最重要是永辉的蔬菜新鲜。就算多一块钱一斤,没有谁在乎。

现在为了控制成本,他们估计有了损耗考核指标,这时候,从上到下是不愿意损耗的。

一个不够鲜的生鲜平台,还有存在的价值吗?

很多菜已经焉了

从上到下的焦虑,带不来幸福和平和
整个店的员工,都有一种焦虑的气质,这种气质给顾客带来的,是一种不舒服的体验。

犹如孙二娘站在门口,拿着大刀,盯着你屁股看,眼神好像在告诉你,你的肉质比较鲜美。

五、适当考核,适度激励
人看着钱是会眼红的,不管从哪赚。

越是接受教育程度低的,越是如此,人抵御不了诱惑,如果你知道那东西有多好之后。

建议永辉超市管理层:

适度考核,适度奖励。
制定真正适合每个门店的激励目标,目标定不好,带来的副作用更大。
别忘了自己是做高端的,整得太low真的会失去民心。



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